Pembiayaan Murabahah memberikan peranan yang besar terhadap peningkatan profit pada bank syariah, sehingga perlu diketahui apa saja faktor-faktor yang dapat berpengaruh terhadap pendapatan margin murabahah. Penelitian ini bertujuan mengetahui pengaruh Indirect Competitors Market Rate (ICMR) dan Direct Competitors Market Rate (DCMR) terhadap pendapatan margin murabahah pada Bank Umum Syariah periode tahun 2014-2023.
Penelitian ini menggunakan metode kuantitatif dengan teknik penentuan sampel adalah purposive sampling. Populasi dalam penelitian ini yaitu Lembaga Keuangan Syariah yang ada di Indonesia, dengan mengambil sampel yaitu Bank Umum Syariah. Penelitian ini menggunakan data Statistik Perbankan Syariah Otoritas Jasa Keuangan periode bulanan selama rentang tahun 2014-2023, dan data pada website Bank Indonesia selama tahun 2014-2023. Data dianalisis menggunakan analisis statistik deskriptif, uji asumsi klasik, uji regresi linear berganda, dan uji hipotesis.
Hasil pada penelitian berdasarkan uji t menunjukkan bahwa Indirect Competitors Market Rate secara parsial tidak berpengaruh signifikan terhadap pendapatan margin murabahah. Direct Competitors Market Rate secara parsial berpengaruh negatif dan signifikan terhadap pendapatan margin murabahah. Berdasarkan uji F (simultan) menunjukkan bahwa variabel Indirect Competitors Market Rate (ICMR) dan Direct Competitors Market Rate (DCMR) secara bersama-sama (simultan) berpengaruh positif dan signifikan terhadap pendapatan margin murabahah pada Bank Umum Syariah periode tahun 2014-2023.